Fórmula de flujo de caja libre - Calculadora (plantilla de Excel)

• Fórmula de flujo de caja libre

Fórmula de flujo de caja libre (Tabla de contenido)

• Fórmula de flujo de caja libre
• Calculadora de fórmula de flujo de efectivo libre
• Fórmula de flujo de caja libre en Excel (con plantilla de Excel)

Fórmula de flujo de caja libre

El flujo de caja libre puede definirse como el flujo de caja disponible para la empresa neto de cualquier fondo invertido en gastos de capital y capital de trabajo para el año.

Aquí está la fórmula de flujo de efectivo libre:

Ejemplos de fórmula de flujo de caja libre

Tomemos un ejemplo para descubrir el flujo de caja libre para una empresa:

Puede descargar esta plantilla de fórmula de flujo de efectivo gratis aquí - Plantilla de fórmula de flujo de efectivo gratis

Ejemplo 1

La empresa A, que tiene un flujo de caja operativo de $ 50000 y gastos de capital para el año es de $ 30000. El capital de trabajo neto para el año es de $ 5000.

Por lo tanto,

El flujo de caja libre disponible para la empresa para el año calendario es: -

• Flujo de caja libre = Flujo de caja operativo - Gastos de capital - Capital de trabajo neto
• Flujo de caja libre = $ 50000 - $ 30000 - $ 5000
• Flujo de caja libre = $ 15000

Por lo tanto, el flujo de caja libre para el año es de $ 15000

Ejemplo # 2

Tomando un ejemplo de Schlumberger que tiene un flujo de caja operativo de $ 300 millones. El gasto de capital para el año es de $ 50 millones y el capital de trabajo neto es de $ 125 millones para el año.

Por lo tanto,

El flujo de caja libre disponible para la empresa para el año calendario es: -

• Flujo de caja libre = Flujo de caja operativo - Gastos de capital - Capital de trabajo neto
• Flujo de caja libre = $ 300 millones - $ 50 millones - $ 125 millones
• Flujo de caja libre = $ 125 millones

Por lo tanto, el flujo de caja libre para el año es de $ 125 millones

Ejemplo # 3

Tomando un ejemplo de Exxon Mobil que tiene un flujo de caja operativo de $ 550 millones. El gasto de capital para el año es de $ 100 millones y el capital de trabajo neto es de $ 175 millones para el año.

Por lo tanto,

El flujo de caja libre disponible para la empresa para el año calendario es: -

• Flujo de caja libre = Flujo de caja operativo - Gastos de capital - Capital de trabajo neto
• Flujo de caja libre = $ 550 millones - $ 100 millones - $ 175 millones
• Flujo de caja libre = $ 275 millones

Por lo tanto, el flujo de caja libre para el año es de $ 275 millones

Explicación de la fórmula de flujo de caja libre

El flujo de caja libre puede definirse como el flujo de caja disponible para la empresa neto de cualquier fondo invertido en gastos de capital y capital de trabajo para el año.

La fórmula para el flujo de caja libre es

FCF = Flujo de caja operativo - Gastos de capital - Capital de trabajo neto

• Flujo de caja operativo

Se puede determinar de dos maneras: -

Flujo de caja operativo = EBIT (1-t) + Depreciación y gastos no monetarios

O

Flujo de caja operativo = Utilidad neta + Interés (1-t) + Depreciación y gastos no monetarios

Donde EBIT es Ganancias antes de intereses e impuestos.

• Capital de trabajo neto

Capital de trabajo neto = Capital de trabajo _{Año actual} - Capital de trabajo _{año anterior}

Capital de trabajo en cualquier año = Cuentas por cobrar + Inventario - Cuentas por pagar

• Gastos de capital

El gasto de capital puede determinarse a partir del Balance general o el Estado de flujo de efectivo o ambos.

Capex por un año = PPE _{año actual} - PPE _{año anterior} + Depreciación y Amortización

Donde PPE significa Propiedad, Planta y Equipo

Importancia y uso de la fórmula de flujo de caja libre

Free Cash Flow es utilizado principalmente por los inversores para estimar la salud de cualquier empresa. Puede proporcionar información profunda sobre las operaciones financieras de la empresa y si existe suficiente flujo de efectivo para financiar la expansión futura. El flujo de caja libre también indica a los inversores que existe un amplio flujo de caja disponible con la empresa para reducir su deuda o financiar una expansión futura o dar dividendos a los inversores o recomprar acciones, etc.

Si el flujo de caja libre es negativo durante varios años, indica que la empresa no puede utilizar sus gastos de capital correctamente. Alternativa también puede significar que el capital de trabajo no se gestiona adecuadamente, lo que está afectando las ventas y, por lo tanto, el resultado final. También puede proporcionar información sobre tendencias como si las cuentas por cobrar y las cuentas por pagar se administran de manera eficiente.

El flujo de caja libre también es una técnica importante que se utiliza para valorar a toda una empresa. El método de flujo de efectivo descontado utiliza el flujo de efectivo libre durante un número determinado de años, ya sea 5, 10 o más, y luego descuenta esos flujos de efectivo utilizando el costo de capital promedio ponderado para alcanzar una cierta valoración para la empresa. Hay dos tipos de flujos de efectivo libres. Uno es el flujo de efectivo libre a la empresa y el otro es el flujo de efectivo libre al patrimonio. Como su nombre lo indica, el flujo de efectivo libre a la empresa denota el flujo de efectivo disponible para toda la empresa, que incluye tanto a los accionistas como a los titulares de deuda. Free Cash Flow to the Equity denota el flujo de efectivo disponible para los accionistas solo después de restar los pagos de la deuda a los titulares de deuda.

Free Cash Flow también es utilizado por los inversores como un proxy para los precios de las acciones. El principio fundamental subyacente es si la empresa puede generar suficiente efectivo para sus operaciones. Por lo tanto, si una empresa en particular tiene flujos de efectivo altos o mejorados a lo largo de los años, pero sus acciones están lo suficientemente infravaloradas o si existe una disparidad, entonces vale la pena invertir en la empresa, ya que el mercado no ha tenido en cuenta el buen desempeño de la empresa.

Calculadora de fórmula de flujo de efectivo libre

Puede usar la siguiente calculadora de fórmula de flujo de efectivo libre

Flujo de caja operativo
Gastos de capital
Capital de trabajo
Fórmula de flujo de caja libre =

Fórmula de flujo de caja libre =	Flujo de caja operativo - Gastos de capital - Capital de trabajo
=	0 - 0– 0
=	0 0

Fórmula de flujo de caja libre en Excel (con plantilla de Excel)

Aquí haremos el ejemplo de la fórmula de flujo de caja libre en Excel. Es muy fácil y simple. Debe proporcionar las tres entradas, es decir , flujo de caja operativo, gastos de capital y capital de trabajo neto

Puede calcular fácilmente el flujo de caja libre usando la fórmula en la plantilla provista.

Conclusión

El flujo de caja libre indica si la empresa está generando suficiente efectivo para financiar sus operaciones. También indica que la compañía tiene el efectivo para reducir su deuda o financiar futuras expansiones o pagar dividendos a sus inversores. El flujo de caja libre se calcula tomando los ingresos netos y sumando los gastos no monetarios y restando los gastos de capital y cualquier cambio en el capital de trabajo en ese año. Free Cash Flow se utiliza de varias maneras principalmente por los inversores para obtener información sobre la salud de una empresa y también para valorar la empresa en su conjunto. Los mayores flujos de efectivo no reflejados en los precios de las acciones de una empresa reflejan que el mercado no ha tenido en cuenta el buen desempeño de una empresa y que la empresa es una buena apuesta para invertir.

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Esta ha sido una guía para la fórmula de flujo de caja libre, aquí discutimos sus usos junto con ejemplos prácticos. También le proporcionamos una calculadora de flujo de efectivo gratuito junto con una plantilla de Excel descargable.

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