Diferencia entre ETF y fondos indexados
¿Qué son los ETF?
Los “fondos cotizados en bolsa” o ETF son fondos que se negocian en la bolsa (como se dice), y que actúan como un fondo que consiste en activos subyacentes, como acciones, bonos, productos básicos y, a veces, los propios fondos indexados. La lógica es que dependen de un índice y se valoran en función del movimiento de dicho índice. Sin embargo, son de naturaleza muy líquida y, para invertir en ellos, es necesario pagar una pequeña tarifa. Este concepto tiene similitudes con los fondos mutuos, sin embargo, estos son más líquidos y cobran tarifas menores que los fondos mutuos, razón por la cual se negocian más que los fondos mutuos. Los ETF se negocian como acciones regulares en el mercado debido a su liquidez.
¿Qué son los fondos indexados?
Los "fondos indexados" son un tipo de fondo mutuo que cotiza en bolsa, que sigue un índice particular, realiza un seguimiento del movimiento del mismo y se valora en función de dicho índice. Estos se negocian en el intercambio y están estrechamente vinculados al índice particular que siguen. En general, los fondos indexados con activos subyacentes que son acciones, siguen una combinación de diferentes compañías que son de gran tamaño, mediano, pequeño, rentable, arriesgado, etc. en proporciones definidas para equilibrar la cartera. Actúan como fondos mutuos y un subconjunto de los ETF. Al igual que los fondos mutuos, estos fondos son administrados por administradores de cartera, y los inversores pueden comprarlos a dichos administradores. Son fáciles de rastrear cuando se intercambian en un intercambio y, por lo tanto, se intercambian ampliamente. El Index Fund más comúnmente negociado es el S&P 500 Index Fund.
ETF vs Infografía de fondos indexados
A continuación se muestra la diferencia de 6 principales entre ETF vs Fondos de índice 
Diferencia clave entre ETF y fondos indexados
Ambos ETF vs Index Funds son opciones populares en el mercado; Discutamos algunas de las principales diferencias entre ETF y fondos indexados:
- Uno de los principales beneficios de ETF vs Index Funds es que ambos son superiores a la negociación del activo subyacente solo. Como forman una combinación de diferentes activos y a menudo se valoran en función del índice en su conjunto, son menos riesgosos para el activo subyacente individual.
- Tanto el ETF como los fondos indexados son fáciles de invertir, ya que se negocian en bolsa y tienen el beneficio de estar regulados, por lo tanto, son menos riesgosos.
- Fácil de rastrear: una vez más, ya que se negocian en bolsa, son fáciles de rastrear.
- Invertir en fondos ETF e índices incurre en costos más bajos.
- Ambos ETF vs Index Funds permiten la diversificación del riesgo a medida que siguen el índice en particular, y no cualquier compañía, sector o industria en particular. Una cartera diversificada tiene sus propios beneficios: menos riesgosa, más confiable, más rentable y más estable a los cambios económicos.
- Como los costos incurridos son más bajos que los de otros fondos, tanto los fondos ETF frente a los índices tienen implicaciones fiscales más bajas, lo que nuevamente los hace preferibles a otros tipos de fondos.
- Al invertir en ETF o fondos de índice, uno puede relacionar el desempeño de varias industrias y sectores diferentes entre sí, y así hacer su análisis para crear el equilibrio adecuado de sus inversiones.
- Una vez que invierte en un ETF o un Index Index Fund, no tiene derecho a la propiedad de las acciones subyacentes, sin embargo, obtiene una parte de las ganancias o dividendos ganados declarados por las empresas.
- Ambos ETF vs Index Funds son capaces de generar mayores ganancias en el horizonte más largo, en comparación con las acciones individuales. Las existencias individuales rara vez se mantienen para un propósito a largo plazo, y del mismo modo, todos los análisis también se preparan en consecuencia. Sin embargo, este tipo de fondos se invierte en una visión de beneficios a largo plazo.
Comparación cara a cara entre ETF y fondos indexados
A continuación se muestra la comparación más alta entre ETF vs Fondos de índice
| Los fondos negociados en bolsa | Fondos indexados |
| Este es el superconjunto que se comercializa en las bolsas: incluye activos subyacentes como acciones, productos básicos, bonos y, a veces, los propios fondos indexados. | Este es un subconjunto que se comercializa en el mercado; también se lo denomina ETF, sin embargo, un ETF puede o no ser siempre un Fondo indexado. |
| Más líquido que un Index Fund, ya que cubren una gama más amplia de activos subyacentes y, por lo tanto, un mercado más grande (o casi todo). Por lo tanto, las personas prefieren invertir en dichos fondos. | Menos líquido que el ETF, ya que apuntan a un índice en particular, y a las empresas que forman parte de dicho índice. Por lo tanto, el menor alcance del análisis de mercado. |
| Mayores costos asociados con un ETF que los fondos indexados. Por lo tanto, aunque ofrecen una paleta de análisis más amplia, los inversores piensan dos veces antes de invertir en estos. | Los menores costos de inversión y mantenimiento de los Fondos de índice hacen que sea fácil invertir en ellos. |
| Los ETF tienen un menor riesgo de error de seguimiento. Cualquier índice tiene una proporción particular de compañías, y el fondo intenta rastrear la misma proporción por sí mismo. Sin embargo, dado que la proporción exacta no es posible con el índice, crea un riesgo de error de seguimiento para los inversores. | Los fondos de índice tienen un mayor riesgo de error de seguimiento asociado con ellos, ya que un fondo en particular dependerá de un índice en particular. No hay posibilidad de diversificación y, por lo tanto, todo el riesgo de error de seguimiento posible afectará completamente al fondo en particular. |
| Como los ETF se negocian como acciones en las bolsas, no tienen un NAV. Se negocian durante el día como acciones y se cotizan en consecuencia. | Los fondos de índice se compran durante el horario de negociación y se venden al final del día NAV según el rendimiento del fondo. |
| Como los ETF se negocian como acciones, imponen muchas características de las acciones individuales, como la valoración (fijación de precios del fondo), el pago de dividendos, la redención de acciones o el pago realizado a los inversores al valor residual de las acciones después de la liquidación. | Los fondos indexados adoptan las características de un fondo mutuo, como la fijación de precios basada en el NAV (valor liquidativo), los activos subyacentes que se negocian como unidades, los planes ofrecidos por los fondos mutuos para reinversión, y también reinvierten las ganancias obtenidas en dichos planes. |
ETF vs Fondos indexados - Reflexiones finales
Aunque ETF vs Index Funds parece similar en el momento de la inversión, existen diferencias bastante significativas en el cálculo de los rendimientos (y los riesgos). Por lo tanto, uno debe leer todos los términos y condiciones de los documentos ofrecidos y luego invertir para maximizar los rendimientos y reducir sus riesgos.
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